Captha - Master in Banca e Finanza
Risk Management & Capital Allocation in Banca - Programma

 METODOLOGIA

L'approccio didattico al Master è basato sull’operatività, in modo da trasferire ai partecipanti non solo conoscenze teoriche, ma anche esperienza pratica.

Le lezioni sono strutturate in modo tale da favorire la valorizzazione delle esperienze dei docenti e dei partecipanti stessi. Vengono privilegiati aspetti legati alla quotidianità, alla pratica, ai casi concreti; nell’ambito di ogni modulo viene dato ampio spazio alla descrizione e alla soluzione di problemi frequenti.

Le esercitazioni pratiche e le simulazioni delle attività permetteranno, così, ai partecipanti, di verificare il miglior approccio alla gesione dei singoli rischi. Inoltre, durante il percorso d'aula verrà assegnato ai partecipanti un project work da presentare nella giornata conclusiva.

Ai partecipanti verrà fornito materiale didattico, dispense, testi legislativi, articoli tratti dalla stampa specializzata, necessari ad ottimizzare l'apprendimento.

 PROGRAMMA

Mod. 1 / LA GESTIONE DEI RISCHI FINANZIARI IN BANCA

I rischi finanziari in Banca
  • Il sistema dei rischi bancari
  • La funzione creditizia e l’integrazione con l’attività mobiliare
  • L’equilibrio reddituale e il modello di economicità della banca
  • Politica economica, analisi di scenario e impatto sulle variabili finanziarie
  • Il Bilancio della Banca e la rappresentazione dei rischi

Alcuni concetti di base sui mercati finanziari e gli strumenti finanziari derivati
  • I mercati
  • Gli strumenti finanziari derivati
  • Le opzioni
  • Future e Forward

Mod. 2 / LA REGOLAMENTAZIONE DEL CAPITALE

  • L’accordo di Basilea II sul Capitale del 1988
  • I requisiti relativi ai rischi di mercato
  • Basilea II - Il I Pilastro (requisiti minimi di capitale):
- il rischio di credito
- il rischio operativo
- i rischi di mercato
  • Basilea II - Il II Pilastro (il processo di Controllo Prudenziale)
  • Basilea II - Il III Pilastro (la Disciplina del Mercato)

Processo di controllo prudenziale e impatti organizzativi
  • Nuovi ruoli e responsabilità delle funzioni Risk Management, Controllo di Gestione, Internal Audit e Compliance

Mod. 3 / IL RISCHIO DI CREDITO
 
  • La misurazione del rischio di credito
  • Le variabili del rischio di credito: PD, LGD, EAD
  • Perdita attesa e perdita inattesa: approccio binominale
  • I sistemi di Rating
  • L'utilizzo dei rating nel processo di credito: il pricing at risk
  • Il rischio di concentrazione del portafoglio crediti
  • Il CreditVaR e i modelli di portafoglio
  • L'approccio delle migrazioni e l'approccio attuariale
  • Il rischio di controparte nei derivati OTC
  • Esercitazioni: calcolo della perdita attesa/inattesa su n. posizioni. Calcolo del relativo assorbimento patrimoniale di vigilanza.
  • Esercitazioni: pricing at risk, applicazione di CreditMetrics

Mod. 4 / IL RISCHIO OPERATIVO

  • La rilevanza del rischio operativo
  • L'identificazione del rischio operativo
  • Il modello di misurazione
  • Lo schema di misurazione integrata

Mod. 5 / IL RISCHIO DI INTERESSE

Modelli e strumenti di Asset & Liability Management (ALM)
  • Il rendimento dei titoli obbligazionari e la relazione prezzo - rendimento
  • Gli indicatori di rischio: volatilità, duration, convexity
  • Performance e rischio nei portafogli obbligazionari
  • Teorema dell'immunizzazione
  • Alm
  • Maturity Gap Analysis
  • Duration Gap Analysis
  • Reporting

Mod. 6 / I RISCHI DI MERCATO

  • La teoria delle decisioni
  • Le misure coerenti di rischio
  • Pregi, limiti e applicazioni dei modelli VAR

Mod. 7 / METODOLOGIE E TECNICHE PER LA MISURAZIONE DEL RISCHIO DI LIQUIDITA'

  • Tecniche di liquidity gap (maturity ladder)
  • Misure tradizionali e misure innovative  del rischio di liquidità
  • Market liquidity Risk e Funding liquidity Risk
  • Analisi di Scenario e analisi di stress
  • Procedure per la gestione del rischio di liquidità
  • Rischio di liquidità e gestione delle crisi: Stress testing e contingency plans

Mod. 8 / RISK MANAGEMENT, REGOLAMENTAZIONE E OPERATIVITA'

  • Struttura di una funzione di Risk Management
  • Regolamentazione
  • Operatività

Mod. 9 / GESTIONE DEL CAPITALE E CREAZIONE DEL VALORE

  • La gestione del Capitale e il processo di allocazione del Capitale:
  • Costo del Capitale e Creazione di Valore:
  • La misurazione delle performance corrette per il rischio (RAPM): problemi e soluzioni alternative al calcolo del Risk Adjusted Return on Capital (RAROC) e dell’Economic Value Added (EVA) in banca
  • L’utilizzo degli strumenti ibridi di patrimonializzazione
  • Allocazione del capitale: profili teorici e aspetti operativi
  • La divisionalizzazione, l'allocazione del capitale e il processo di creazione di un valore in banca (analisi di alcuni casi pratici)

Mod. 10 / PRESENTAZIONE DEI PROGETTI E CONCLUSIONE DEL MASTER
 
Su quali fattori le banche italiane debbono investire per rilanciarsi dopo la crisi?